ریسک نکول یکی از انواع ریسک اعتباری است که نتایج سرمایه گذاری های مالی را با تغییرات ناگهانی مواجه می سازد. هدف از نگارش پژوهش حاضر، بررسی عوامل موثر بر روی ریسک و بازده سرمایه گذاری در محصولات مالی با استفاده از ابزارهایی مانند برنامه ریزی پویا و کنترل تصادفی به منظور بهینه سازی پرتفوی سرمایه گذاری شامل دارایی های ریسکی و غیر ریسکی می باشد. به این منظور در این پایان نامه، در ابتدا به بیان تعاریف اولیه مورد نیاز پرداخته، سپس به معرفی مسأله کنترل بهینه تصادفی و ریسک نکول می پردازیم. در آخر، مسأله مورد نظر را با استفاده از معادله همیلتن-ژاکوبی-بلمن(hjb) حل و نتایج به دست آمده از شبیه سازی عددی مسأله را ارائه خواهیم نمود. تحقیق حاضر از نوع توصیفی می باشد که برای جمع آوری اطلاعات مربوط به ادبیات موضوع از روش کتابخانه ای، نظیر کتب و مجلات استفاده می کند. نتایج پژوهش حاضر می تواند مورد استفاده سیاست گذاران مالی و اقتصادی، تصمیم گیرندگان بازار سرمایه، موسسات مالی سرمایه گذاری و سرمایه گذاران فردی قرار گیرد.