نام پژوهشگر: سمیه رضوی
سمیه رضوی علی حسینی
پژوهش حاضر، به تخمین ریسک سیستمی ، یابه عبارت دیگر کمبود مورد انتظار سیستمی می پردازد ؛ این معیار مقدار سرمایه ای است که موسسات مالی در شرایط کمبود سرمایه سیستم مالی نیاز دارند و با ترکیبی از ارزش جاری سهام شرکت، نسبت کفایت سرمایه مناسب ، و مقدار کل بدهی ، محاسبه شده است. برای این منظور تعداد 31 مورد از موسسات مالی پذیرفته شده در بورس اوراق تهران در طول سالهای 88-91 انتخاب گردید و نتایج زیر در این تحقیق حاصل شده است : الف : در این تحقیق سطح استقراض مناسب واسطه های مالی که درطول مدت بحران بلقوه عوارض جانبی منفی به کل اقتصاد وارد نشود تحلیل میشود؛ ب : این پژوهش به طور تجربی توانایی کمبود مورد انتظار نهایی ، و ریسک عدم پرداخت تعهدات در تخمین درصد نوسانات ارزش جاری سهام و بدهی ها که واسطه های مالی در طول مدت بحران بالقوه مالی تحمل کرده است را با استفاده از رگرسیون چندگانه شرح داده است؛ ج : اهمیت سیستمی موسسات مالی در طول سالهای پژوهش شناسایی شده است.