پیش بینی شاخص بورس اوراق بهادار در ایران با استفاده از نظریه آشوب

به دلیل اهمیت پیش بینی متغیرهای کلان اقتصادی امروزه اکثر دولت ها و بانک های مرکزی در اتخاذ و اجرای سیاست هایشان علاوه بر توجه بر وضع موجود، پیش بینی های کوتاه مدت و بلند مدت متغیرهای اصلی اقتصاد را در نظر می-گیرند. در این میان شاخص های بازار بورس به دلیل تلاطم بسیار زیاد بر روند آن بیشتر مورد توجه قرار می گیرد. تحقیقات زیادی در قالب تحلیل سری زمانی شاخص های بازار بورس در طی سال های گذشته در ایران صورت گرفته است. اما همه این تحقیقات مربوط به سال های قبل از 1385 بوده و شوک سال 1388 که با شروع خصوصی سازی، بر روند حرکتی شاخص کل صورت گرفته در آن تحقیقات لحاظ نشده است.کارشناسان بسیار زیادی نسبت به تکرار تاریخ و تشکیل دوباره حباب قیمتی در این 2 سال گذشته هشدار داده اند و احتمال ترکیدن این حباب را گوشزد کرده اند. پس لازم بود دوباره تاثیرگذاری این شوک بر روند حرکتی سری زمانی شاخص کل بورس مورد مطالعه قرار گیرد و نتایج حاصل از مدل های ریاضی با تفاسیر ارائه شده به صورت تئوری در این زمینه مطابقت داده شوند. در این پایان نامه به مرور کار های گذشته پرداخته و سپس با استفاده از مبانی اقتصاد سنجی و آزمون های آشوب به تحلیل آن پرداختیم. بعد از تحلیل روند حرکتی شاخص کل بورس، مدل arimaو مدل های خانواده garch را برای تخمین شاخص کل بورس برای دوره کوتاه مدت آن، محاسبه کردیم. و در نهایت از مدل شبکه عصبی مصنوعی، برای مقایسه خطای تخمین آن با مدل های arma و مدل های خانواده garch استفاده کردیم. و در انتها اثر شوک های ساختاری را بر دقت مدل های پیش بینی بررسی کردیم. همانطور که انتظار داشتیم تنها شوک تاثیرگذار بر روند حرکتی بورس شوک سال 1388 بود که دقت پیش بینی مدل های مختلف را تحت تاثیر قرار داده بود. اما بر روی آشوبناک بودن این سری تاثیری نگذاشته و هم چنان سری زمانی شاخص کل بورس غیر تصادفی و آشوبناک معین است.