معیارها ادبیات موجود را بررسی کرده و معیارهای موردنظر استخراج شدهاند. سپس به منظور رتبهبندیمعیارها از پرسشنامهای جهت تعیین روابط موجود میان معیارها استفاده میشود. این پرسشنامه توسطمدیران صندوقهای سرمایهگذاری پاسخ داده شده است. به منظور تعیین این روابط از تکنیک دیماتلاستفاده شد. پس از اینکه روابط میان معیارها مشخص شد، با استفاده از روش فرایند تحلیل شبکهایمعیارها رتبه بندی و پس از آن 05 شرکت که ا...

معیارها ادبیات موجود را بررسی کرده و معیارهای موردنظر استخراج شدهاند. سپس به منظور رتبهبندیمعیارها از پرسشنامهای جهت تعیین روابط موجود میان معیارها استفاده میشود. این پرسشنامه توسطمدیران صندوقهای سرمایهگذاری پاسخ داده شده است. به منظور تعیین این روابط از تکنیک دیماتلاستفاده شد. پس از اینکه روابط میان معیارها مشخص شد، با استفاده از روش فرایند تحلیل شبکهایمعیارها رتبه بندی و پس از آن 05 شرکت که ا...

انتخاب سهام، مهمترین و حیاتیترین مسئلهای است که سرمایهگذاران بازار سهام با آن مواجه هستند. ریسک و بازده، از اصلیترین عوامل موثر در تصمیمات سرمایهگذاری میباشد. بیشتر سرمایهگذاران اطمینان خاطر را به عدم اطمینان خاطر ترجیح میدهند، بنابراین در ازای کاهش ریسک به سطح خاصی از بازدهی رضایت میدهند. هدف از انجام این پژوهش، بکارگیری تکنیکهای خوشهبندی و در ادامه رتبهبندی شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق ب...

چکیده موازنه بین ریسک و بازده حاصل از یک سرمایه گذاری موضوعی است که اکثر سرمایه گذاران، قبل از هر تصمیمی در مورد سرمایه گذاری به آن توجه و دقت دارند. یک شیوه جهت اندازه گیری عملکرد مالی یک سبدسرمایهگذاری، «نسبت شارپ »است؛ که در آن «واریانس » بعنوان یک معیار جهت اندازهگیری «ریسک» سرمایهگذاری به کار برده میشود. نقطه ضعفی که در واریانس وجود دارد این است که برای بازدههای مثبت و منفی وزنهای یکسان ...

سرمایهگذاری و تشکیل پرتفوی مناسب از مهمترین مسائل روز مدیریت مالی محسوب میشود. یکی از پیچیدهترین و پرچالشترین موضوعات در ادبیات مالی، مدیریت اوراق بهادار و تحلیل سرمایهگذاری است. از آنجایی که سرمایهگذاران تمایل دارند ریسک سرمایهگذاریشان به حداقل برسد، به همینمنظور سعی شده است تا تعیین شود که در بازار سرمایه ایران با چند نوع سهم، ریسک غیر سیستماتیک از بین میرود. در این تحقیق سوال پژوهشی و فرضیه...

مسا?له ی انتخاب سبد یکی از مسائل مهم در حوزه ی مدیریت سرمایه گذاری است. اولین مدل برای این مسا?له بر مبنای رابطه ی ریسک و بازده توسط مارکوئیتز در سال ???? میلادی مطرح شده که به مدل میانگین-واریانس معروف است. وزن های به دست آمده از این مدل به پارامترهای ورودی بسیار حساس هستند و همچنین عدم قطعیت در برآورد پارامترهای ورودی ، نتایج را تحت تاثیر قرار می دهد. به طوری که ریسک سبد بهینه حاصل شده، از ر...

چکیده امروزه دایماً بر تعداد شرکت هایی که برای مدیریت فعالیتهای خود به سوی روش پروژه محور گرایش می یابند افزوده می شود و سازمانها اکثر فعالیتهای خود را به صورت پروژه های مختلف انجام می دهند. از سوی دیگر برای بقا در بازارهای تجاری، رقابت پذیری، کسب درآمد و توسعه اقتصادی- اجتماعی، انتخاب و اجرای پروژه ها صحیح امری اجتناب ناپذیر است. آگاهی از این مطلب که پروژه های سازمان در راستای استراتژیهای سازم...

در این پایان نامه سعی شده است تا با استفاده از تکنیک های موجود در روش های تصمیم گیری، متناسب با هر سرمایه گذار فردی سبد سهامی انتخاب شود که با کمترین ریسک بالاترین بازده را دارا باشد.تکنیک مورد استفاده در این پایان نامه تاپسیس می باشد.ضمن این که ما در این رساله تصمیم گیران و سرمایه گذاران را به سه سطح ریسک پذیر، ریسک گریز و بی تفاوت نسبت به ریسک دسته بندی نموده ایم.

مسئله انتخاب سبد سهام بهینه همواره از مهم ترین مسائل اقتصاد مدرن بوده است. تخمین پارامترهای ریسک و بازده اهمیت فراوانی در مسئله بهینه سازی سبد سهام دارد. در این پژوهش، نشان خواهیم داد که یک سرمایه گذار با وجود n سهم ریسکی، چگونه می تواند دارایی اش را برای رسیدن به سود مشخص با حداقل ریسک بین این سهام پخش کند. چنین سبد سهامی، یک سبد سهام کارا نامیده می شود و پیدا کردن آن مستلزم حل مسئله بهینه ساز...