Abstract While prior studies have examined the predictive effect of macroeconomic and country risk components on property stock index dynamics, limited explanations exist in literature regarding time-varying investor sentiment housing prices. Accordingly, this study assesses impact properties’ returns conditional volatility price indices under different market conditions, using GARCH, GJR-GARCH...

In this study, we attempted to determine whether a relationship exists between stock returns and the weather variables of temperature, humidity, and cloud cover in the Korean stock market. We delineated three key implications with regard to weather effects. First, after the 1997 financial crisis, the presence of a weather effect disappeared. Second, the inclusion of weather variables helps to m...

Çalışmada, pandemi sürecinin ve özellikle vaka sayılarındaki değişimlerin döviz kurları küresel riskin yerel borsa getirilerine etki ediş sürecine yansımalarının incelenmesi amaçlanmıştır. Bu amaçla kuru VIX endeksine ek olarak aktif vakalar yeni vakaların Türkiye'deki BİST100 hisse senedi endeksi üzerindeki etkileri araştırılmıştır. GARCH, GJR, TGARCH doğrusal olmayan GARCH modellerinden elde ...